Контрольная работа: Управление финансами Финансовый план

МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ РФ

НОВОСИБИРСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ

Кафедра: финансов и налоговой политики

Контрольная работа

“ФИНАНСОВЫЙ МЕНЕДЖМЕНТ”

Выполнила:

студентка

Крикунова Е.А.

Проверила: Адова И.Б.

Новосибирск 2002

1. Финансовое планирование

Задание и исходные данные . Составить финансовый план предприятия на год (в виде баланса доходов и расходов) по форме таблицы 1 по исходным данным, приведенным в таблице 2, для проверки правильности расчетов следует составить шахматную (проверочную) таблицу.

Таблица 1 - Финансовый план (баланс доходов и расходов) предприятия

В фонд потребления направляется вся прибыль предприятия, которая не планируется для использования в других целях. Капитальные затраты формируются из амортизационного фонда, прибыли, направляемой на развитие, спонсорских взносов и средств целевого финансирования.

Таблица 2 - Исходные данные для построения финансового плана (баланса доходов и расходов) предприятия по вариантам

1. Прибыль от реализации продукции = выручка от реализации продукции-затраты на реализацию (12700-5800=6900 т.р.)

2. Прибыль от внереализационных операций (70000-30000=40000 р.)

3. Амортизационные отчисления = среднегодовая стоимость ОФ* средняя норма амортизации (68000*4,9%=3332 т.р.)

4. Налоги, относимые на финансовый результат хозяйственной деятельности предприятия. 7 % от выручки (12700*7%=889т.р.)

5. Налог на прибыль 24% (1171 т.р.)

6. Прибыль направляемая на прирост оборотных средств 7% от прибыли (6970*7%=487,90 т.р.)

7. Отчисление в инвестиционный фонд вышестоящих организаций 20% от амортизационного фонда (3332*20%=666,40 т.р.)

8. Прибыль направляемая на выплату дивидендов 30% от прибыли (6970*30%=2091 т.р.)

9. Капитальные затраты (6023 т.р.)

10. Прибыль направляемая в фонд потребления (426,30 т.р.)

2. Управление оборотными активами

Задание и исходные данные . По исходным данным, представленным в таблице 3 рассчитать продолжительность операционного, производственного и финансового циклов (ПОЦ, ППЦ и ПФЦ соответственно), а также оборачиваемость и рентабельность всех видов оборотных активов. Результаты оформить в таблицу 4.

Таблица 3 - Расчет показателей, используемых в управлении оборотными активами

Зк.п. – остатки ОА на к.п.

С – себестоимость

В – выручка

Зср – средний размер запаса

ОДЗ – оборачиваемость ДЗ

ОКЗ – оборачиваемость КЗ

ОЗЗ – оборачиваемость запасов и затрат

Таблица 4 - Исходные данные для расчета показателей

3. Политика управления запасами. Модель E О Q

Исходные данные и задание

Корпорация «DesremauxService» установила следующие взаимозависимости для определения затрат на поддержание запасов:

· размер размещаемого заказа должен быть кратным X ед.

· годовой объем реализации равен S ед.

· цена покупки единицы запасов равна P долл.

· затраты по хранению составляют C от покупной цены запасов

· затраты на размещение одного заказа составляют F долл.

· необходимый и поддерживаемый на постоянном уровне страховой запас равен Y ед.

· доставка новой партии занимает Z дней.

А) Определите величину EОQ.

В) Сколько заказов в год фирме следует размещать?

С) При достижении, какого уровня запасов должен быть размещен новый заказ?

D) Определите общие затраты по хранению и выполнению заказов применительно к рабочему запасу в случае, если размер заказа

1) уменьшить на 5%,

2) увеличить на 5% от оптимального. Каковы затраты по хранению запаса?

Таблица 5 - Исходные данные для расчета показателей

Решение: Модель ЕОQ- оптимальная партия заказа

ЕОQ=2*F*S/C*P

EOQ=2*45$*900000/0.28*3,5$=9100

Запас EOQ равен 9100 единиц на годовой объем реализации 900000 единиц, то есть 99 заказов в год (900000/9100).

Уровень потребления –17308 в неделю(900000/52 недели) или 2473 в день (17308/7 дней).

Средний запас равен 14550 единиц (9100/2+10000).

Стоимость среднего запаса равна 50925 $ (14550*3,5$).

При достижении уровня запасов 14946 единиц должен быть размещен новый заказ (2473*2+10000=14946).

Если размер заказа уменьшить на 5%, то затраты по хранению составят 0,29 от покупной цены запасов.

С=2*F*S/EOQ*P

C=2*45$*900000/(9100-5%)*3,5$=0,29

Если размер заказа увеличить на 5%, то затраты по хранению составят 0,27.

С=2*45$*900000/(9100+5%)*3,5$= 0,27

Затраты по хранению запасов:

0.28*3,5=0,98$

0,98*1/52=0.02$ за единицу

4. Аналитический этап разработки финансовой политики предприятия (организации)

Задание и исходные данные . По данным бухгалтерского баланса (форма №1) и отчета о прибылях и убытках (форма №2) конкретного предприятия (это может быть отчетность своего предприятия, на котором работает обучающийся рассчитать все показатели, представленные в таблицах 6, 7.

Таблица 6 - Структура и динамика необоротных активов (ВОА)

Таблица 7 - Структура и динамика оборотных активов

Таблица 8 - Структура и динамика дебиторской задолженности

Таблица 9 - Структура и динамика собственного капитала

Таблица 10 - Структура и динамика заемного капитала

Список литературы

1. Финансовый менеджмент: Учебник для ВУЗов по экономическим специальностям. Самсонов Н.Ф. - М.: Финансы, 1999.

2. Финансовый менеджмент: Конспект лекций. Бендина Н.Н. - М.: Издательство ПРИОР, 2002.

3. Финансовый менеджмент: Учебник для ВУЗов/под редакцией Г.Б. Поляка - М.: ЮНИТИ, 1997.

4. Экономика предприятий: Раицкий К.А. - М.: Маркетинг, 2000.

5. Финансы фирмы: учебник Ковалева А.М. - М.: Москва, 2002.

6. Финансы предприятия: учебное пособие Шеремет А.Д. - М.: Москва, 1998.